摘 要

审计源于财产的所有权和经营权的分离，两权分离带来代理问题和代理成本驱动了高质量审计。然而随着股份制公司的发展，公司的所有权分散程度大大提高，为了减少股东与审计师之间的交易成本，所有者不得不将选择审计师的权利转移给经营者。而当经营者与所有者的利益相冲突时，由于审计师对经营者的经济依赖性，往往不能履行缓解所有者和经营者的信息不对称的责任，市场上就会出现低质量的审计服务，美国的安然事件就是一个典型的例证。为了维持市场的稳定和持续发展，监管者必须及时发现这种情况并采取相关措施。具体到我国，由于独立监管的缺失以及行业监管发展的不完善，就必须依赖于政府的作用，然而政府监管如何发挥作用仍需要得到实证检验。

因此本文主要研究思路是先确定在中国情景下政府监管符合西方管制经济学的公共利益理论，然后按照该理论对政府监管和审计费用如何影响审计质量进行机制分析，并得到相应的研究假设，最后通过实证数据检验政府监管对注册会计师的独立性和专业胜任能力的影响，观察在中国情境下政府监管是否有助于审计质量的提高。结果表明政府监管的却能够有效改善审计质量，并且这种提高主要是通过刺激独立性的提高来实现的。文中还以审计费用这一特殊监管政策验证了这种正相关关系，并通过改变变量的度量指标对结果进行了稳健性检验，结论与前文保持一致。

关键词：政府监管；审计费用；审计质量；独立性；专业胜任能力

Abstract

The audit stems from the separation of property ownership and management rights. The separation of the two powers brings about agency problems and agency costs that drive high-quality audits. However, with the development of joint-stock companies, the degree of ownership of the company has been greatly increased. In order to reduce the transaction costs between shareholders and auditors, the owner has to transfer the rights of the auditors to the operators. When the operator and the owner's interests conflict, because the auditor's economic dependence on the operator, often cannot fulfill the responsibility of alleviating the information asymmetry of the owner and the operator, there will be low-quality audit services in the market. The Enron incident in the United States is a typical example. In order to maintain stable and sustainable development of the market, regulators must find this situation and take relevant measures in a timely manner. Specific to China, due to the lack of independent supervision and the imperfect development of industry supervision, it must rely on the role of the government. However, how government regulation plays a role still needs to be empirically tested.

Therefore, the main research idea of ​​this paper is to first determine the public interest theory that government supervision conforms to western regulatory economics under the Chinese situation, and then analyze the mechanism of how government supervision and audit fees affect audit quality according to the theory, and obtain corresponding research hypothesis. Finally, through empirical data to examine the impact of government regulation on the independence and professional competence of CPAs, it is observed whether government regulation can contribute to the improvement of audit quality in the context of China. The results show that government regulation can effectively improve the quality of auditing, and this improvement is mainly achieved by stimulating the improvement of independence. This paper also verifies this positive correlation with the special regulatory policy of audit fees, and tests the results of the variables by changing the metrics of the variables. The conclusions are consistent with the previous ones.

Key Words：government regulation；audit fee；audit quality；Independence; Professional competence

目录

第一章 绪论 1

1.1研究目的与意义 1

1.1.1研究背景与目的 1

1.1.2研究意义 1

1.2研究内容与研究方法 2

1.2.1研究内容 2

1.2.2研究方法 2

1.2.3技术路线图 3

第二章 国内外文献综述 4

2.1关于政府监管的研究 4

2.2关于审计费用的研究 5

2.3关于事务所审计质量的研究 6

2.4国内外研究现状评述 6

第三章 理论分析和研究假设 7

3.1政府监管影响审计质量的相关理论及作用机制 7

3.1.1政府监管的保证机制 7

3.1.2政府监管的惩戒机制 8

3.2审计费用影响审计质量的相关理论及作用机制 9

3.2.1审计费用的声誉机制 9

3.3 研究假设 10

第四章 研究设计及样本选择 12

4.1样本来源和数据筛选 12

4.2变量选取和定义 12

4.2.1政府监管的衡量 12

4.2.2审计质量的衡量 13

4.2.3控制变量 14

4.3模型设计 15

4.3.1政府监管与审计质量 15

4.3.2审计费用与审计质量 15

第五章 实证结果和分析 17

5.1描述性统计 17

5.2变量的相关性检验 18

5.3变量的回归性分析 19

5.4稳健性检验 22

第六章 研究结论及展望 23

6.1研究结论 23

6.2研究展望 23

参考文献 25

致 谢 27

第一章 绪论

1.1研究目的与意义

1.1.1研究背景与目的

审计质量是一个完善的资本市场正常运转的重要公共信息，注册会计师审计有助于提高上市公司披露信息的可信度，而投资者正是基于此选择信任企业财务报表信息并且做出投资决策。如果没有独立的第三方缓解企业与投资者之间的信息不对称，资本市场的有效性就会受到损害。随着我国经济的发展，市场对于审计质量的要求越来越高，而当行业的自我完善跟不上发展要求时，政府就该介入保证市场需要的最低审计质量。

1.1.2研究意义

本文研究政府监管对注册会计师审计的影响，主要从政府监管对于审计收费和审计质量影响的角度出发。一方面政府相关机构如审计署的介入，通过揭露和惩罚注册会计师不规范或丧失审计独立性的行为，促进注册会计师勤勉执业并保持独立性，迫使注册会计师提高审计质量；另一方面增加了注册会计师的法律风险和诉讼风险，而这部分风险必将从被审计客户处得到风险溢价，即审计费用的提高。同时审计费用的提高也意味着更大的审计投入，这也会对审计质量的提高起到正面的积极作用。由于审计质量的不易衡量问题，审计收费与审计质量之间的关系大多是围绕审计收费与某一具体因素的关系来展开的（万东灿，2015），但现有文献都基本确定审计收费与审计质量存在显著正相关关系。因此本文从政府监管直接影响审计质量，以及通过影响审计收费间接对审计质量产生作用两条路径综合衡量第三方政府对注册会计师审计质量的影响。

本文选取2016—2018年我国A股上市公司为样本，研究政府监管、审计收费与审计质量的关系。考虑到我国的特殊国情，上市公司中有很大一部分为国有企业且国有股权占比一般较高，因此本文将把样本数据按照产权性质分为国有企业和非国有企业两部分，分别检验政府监管对审计质量的调节作用在不同产权性质企业中的影响。本文贡献主要在于：第一，从中国特殊国情出发，相较于西方国家比较自由的市场经济来说，中国政府对于市场的影响力是不可小觑的。政府的处罚与监管对中国的企业具有更强的威慑力，因此对审计质量的调节作用也将会更加显著，补充了现有文献中行政力量因素对于审计质量影响作用的不足。第二，丰富了审计质量形成机制的研究，是对审计质量影响因素的研究的重要补充。第三，分析三者之间的关系，有助于提高审计质量、合理化审计费用并对政府制定相关规定起到一定借鉴作用。

1.2研究内容与研究方法

1.2.1研究内容

本文主要通过梳理研究审计质量影响因素的相关文献，在现有国内外学者的研究经验和结果的基础上，以政府监管为切入点，并加入审计费用作为我国政府监管的一个具体政策，选取2016—2018年我国A股上市公司为样本，讨论政府监管对审计质量的作用进行实证研究。