1. 研究目的与意义、国内外研究现状分析

1.1、研究目的与意义

近些年来，随着互联网技术迅速发展，在传统金融借贷方式的基础上，P2P网络借贷这一金融创新模式应运而生。一直以来，由于传统融资模式门槛高的限制，小微企业、初创者等都面临着融资难的问题。而P2P网络借贷具备无抵押、门槛低、交易便捷等特点，它的出现无疑给这些群体带来了福音，在一定程度上满足了它们的融资需求，解决了它们融资难的问题。

不同于传统的融资方式，互联网金融突破了空间的限制，P2P借贷双方不需要见面就可以完成交易（即匿名交易），互联网的参与使得交易更快捷、范围更广，在很大程度上提高了资金的利用效率。因此P2P网络借贷的出现有它的合理性。然而在看到这种金融创新模式优势的同时，也不能忽略了其中潜藏的问题。在匿名交易的情况下，借贷双方很难获取到彼此完整、准确的信息，这无疑会增加违约的情况，从而导致P2P借贷成功率下降，对P2P网络借贷甚至整个金融业造成严重的创伤。

无论是P2P网络借贷还是传统融资模式，信任都是其存在和运作的基础。基于此，P2P网络平台信任机制的构建就显得至关重要。因此，本文从放款人信任对借贷成功率的影响这一方向，探讨构建信任机制对于P2P网络借贷的重要意义。

1.2、国内外研究现状分析

自2005年英国Zopa公司成立，网络借贷在全世界范围内发展迅速。目前国外关于P2P网络借贷信任机制的研究文献大多是基于美国Prosper、英国Zopa等比较出名的P2P平台。一部分学者研究的方向是，作为重要信号的社会网络信息对P2P放贷行为的影响。如Lin等（2009）根据Prosper网站的数据对社会网络的影响进行研究，发现社会网络会在一定程度上降低信息不对称，并且会利于借款方信用的构建；Lopez等（2009）研究发现社会资本会对借款方信用产生影响，一定程度会提高借贷成功率；Yum等（2012）研究了他人决策对于借贷的影响，发现借款列表投标数和好友投标情况会影响放款人决策。另一部分学者则探讨了借款人特征信息对放贷行为的影响，如Sydnor等（2011）研究发现种族会对借贷产生影响，黑人借款成功率较低，借款利率高；Ravina等研究借款人的外貌特征对放贷行为的影响，研究发现拥有美丽外貌的借款人借款成功率更高且利率更低。

近几年，P2P网络借贷在国内的发展势头迅猛，目前国内已出现不少关于P2P网络借贷的研究，但是针对P2P网络平台信任机制方面的研究仍存在很大的空白。陈冬宇（2014）强调了社会网络信息质量在信任形成过程中扮演重要角色，通过权威渠道（如央行征信系统）发布更详细的个人财务信息，将会使得借款人的信任度大幅提高，交易效率大幅上升；陈冬宇等（2014）《风险、信任和出借意愿——基于拍拍贷注册用户的实证研究》通过对拍拍贷平台的研究，发现借款人的关系型社会资本、借贷平台的安全保障等因素与交易信任呈正相关的关系。

总之，国内外已有不少研究P2P网络平台信任机制的文献，为本文的研究提供了参考借鉴。但是，现有的研究尚存在不足：目前国内对P2P网络借贷的研究文献多是以网络借贷的运作模式、风险监管等为主，关于P2P网络平台信任机制方面的研究为数不多；国外文献的研究方法存在很大的借鉴价值，但是不能忽视中国国情的特殊性。